CAGR 13.4%, MDD -20.8% : GTAA 3 공격형 (자산배분)

출처 : <거인의 포트폴리오> 강환국

 

ㅁ GTAA 3 공격형 (Global Tactical Asset Allocation Aggressive 3)

1. 레벨 : 중급

2. 기대 CAGR(%) : 10% 정도

3. 포함 자산

   - 미국 대형주(SPY), 미국 대형가치주(IWD), 미국 소형주(IWM), 미국 소형가치주(IWN), 미국 모멘텀주(MTUM), 국제 주식(EFA), 미국 장기채(TLT), 미국 중기채(IEF), 미국 회사채(LQD), 원자재(DBC), 부동산(VNQ), 국제 국채(BWX), 금(GLD)

4. 매수 전략 :

   - 각 ETF의 1개월, 3개월, 6개월, 12개월 평균 수익률 계산

   - 가장 수익률이 높은 3개 ETF에만 동일한 금액 투자

   - 단, 각 ETF의 가격이 10개월 이동평균보다 낮으면 현금 보유

5. 매도 전략 : 월 1회 리밸런싱

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계산 예시 )

(달러)	20.06.30(현재)	20.05.31	20.03.31	19.12.31	19.06.30
SPY ETF 가격	307.01	302.99	255.12	317.02	285.88

1개월 수익률 : (307.01 / 302.99) - 1 = 1.33%

3개월 수익률 : (307.01 / 255.12) - 1 = 20.33%

6개월 수익률 : (307.01 / 317.02) - 1 = -3.16%

12개월 수익률 : (307.01 / 285.88) - 1 = 7.39%

1, 3, 6, 12개월 평균 수익률 : (1.33 + 20.33 - 3.16 + 7.39) / 4 = 6.46%

 

SPY가 3위 안에 들어갈 때 2019.09 ~ 2020.06.30까지 10개월이동평균이 298.23달러.

현재 가격이 307.01달러이므로 10개월 이동평균(298.23달러)보다 높기 때문에 투자 가능. 

포트폴리오의 1/3을 투자.

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GTAA 3 공격형 투자 결과 : 

CAGR (%) : 13.4%

표준편차 (%) : 12.5%

수익 난 월(%) : 63.4%

MDD (%) : -20.8%

샤프지수 : 0.74